Jiří Filip As jy belangstel om te belê, kan jy dalk ons nuwe onderhoud met Tomáš Vranka, Senior Rekeningbestuurder by XTB geniet. Ons wens u 'n aangename leeswerk toe.
Dink jy vandag is 'n goeie tyd om te belê?
Ja, die beste tyd om te begin belê is altyd, of so sê hulle. Natuurlik, as 'n mens vorentoe kon sien, kan jy jou begin perfek bepaal. In die praktyk kan dit gebeur dat 'n persoon begin belê en 'n regstelling van byvoorbeeld 20% binne die eerste paar maande ervaar. As ons egter aanneem dat ons nie vooraf markbewegings kan voorspel nie, en dat aandelemarkte ongeveer 80-85% van die tyd groei, sal dit inderdaad baie dwaas wees om nie te belê en te wag nie. Peter Lynch het 'n mooi aanhaling oor hierdie gesegde dat mense baie meer geld verloor het terwyl hulle vir regstellings of dalings wag as tydens die regstellings self. Dus, na my mening, is die perfekte tyd om te begin regtig enige tyd, en vandag se situasie gee ons 'n selfs beter geleentheid omdat die markte sowat 20% laer is vanaf hul hoogtepunte. Ons kan dus steeds daarmee werk dat die markte in die oorgrote meerderheid van gevalle groei, kom ons sê 80%, en die huidige beginposisie is ook voordelig deurdat ons etlike maande uit die oorblywende 20% is. As iemand van syfers en statistiek hou, verstaan hulle waarskynlik reeds dat dit hulle 'n ordentlike statistiese voordeel by die huidige beginposisie gee.
Nietemin wil ek graag uit 'n ander hoek na die langtermynstruktuur van die mark kyk. Die Amerikaanse aandelemark het 'n ooreenstemmende geskiedenis van meer as 100 jaar. As ek sy prestasie in drie getalle moes opsom, sou dit 8, 2 en 90 wees. Die gemiddelde jaarlikse opbrengs van die S&P 500 was ongeveer 8% per jaar oor die lang termyn, wat beteken dat die aanvanklike belegging elke keer verdubbel. 10 jaar. Met ’n beleggingshorison van 10 jaar wys die geskiedenis weer dat die belegger ’n 90%-kans het om winsgewend te wees. As ons dus weer deur die syfers na dit alles kyk, kan elke jaar van wag die belegger 'n relatief groot bedrag geld kos.
So as iemand begin belê, wat is die mees algemene maniere?
In beginsel sou ek vandag se opsies in drie hoofvariante opsom. Die eerste groep is mense wat deur 'n bank belê, wat steeds 'n baie gewilde manier is om in Slowakye en die Tsjeggiese Republiek te belê. Banke het egter baie beperkings, voorwaardes, kennistydperke, hoë fooie, en meer as 95% van aktief bestuurde fondse presteer onder die aandelemark as geheel. As jy dus deur ’n bank belê, sal jy ’n laer opbrengs van 95% kry as wanneer jy afsonderlik belê, byvoorbeeld deur ’n ETF.
Nog 'n gewilde opsie is verskeie ETF-bestuurders. Hulle bemiddel vir jou 'n ETF, wat na my mening die beste langtermynbeleggingsvoertuig vir die oorgrote meerderheid mense is, maar hulle doen dit teen redelik hoë fooie, soos 1-1,5% per jaar van die beleggingswaarde. Deesdae kan 'n belegger self ETF's koop sonder 'n fooi, so vir my is hierdie tussenganger in die vorm van 'n administrateur heeltemal onnodig. En dit bring my by die derde opsie, wat belê deur 'n makelaar. Die meeste van ons kliënte wat vir die langtermyn wil belê, gebruik slegs ETF's op groot aandele-indekse. Hulle het dus 'n staande bestelling by hul bank opgestel, en wanneer die geld in hul beleggingsrekening kom, neem hulle hul foon, maak die platform oop, koop 'n ETF (die hele proses duur ongeveer 15 sekondes), en weereens doen hulle nie enigiets moet doen vir 'n maand. So as 'n persoon reeds weet wat hy wil hê en hoe lank hy dit wil hê, maak enige ander opsie as hierdie een nie vir my sin nie. Sodoende is jy in beheer van jou beleggings, jy het ’n bygewerkte oorsig daarvan, en bowenal spaar jy baie geld op fooie aan verskeie tussengangers. As ons na die horison van etlike jare tot tientalle jare kyk, kan die besparings in fooie tot honderdduisende krone beloop.
'n Aantal van diegene wat nog daaraan dink om te belê, hanteer die tydrowende aard van die bestuur van hul beleggings. Wat is die werklikheid?
Dit hang natuurlik af van hoe mens dit benader. Persoonlik het ek die basiese verdeling van beleggers in XTB in twee groepe in gedagte. Die eerste groep wil individuele aandele kies en koop. Dit is nogal tydrowend. Ek dink eerlikwaar dat as 'n persoon regtig wil weet wat hy doen, dan gaan dit oor honderde ure se studie, want die ontleding van individuele maatskappye is regtig tydrowend. Maar aan die ander kant moet ek sê dat die meeste mense, insluitend ek, wat in hierdie ateljee kom, dit baie geniet, en dit is 'n prettige werk.
Maar dan is daar die tweede groep mense wat die beste verhouding tussen tyd, potensiële opbrengs en risiko soek. Indeks-ETF's is die beste vir hierdie groep. Dit is mandjies met aandele waar jy meestal aandele van honderde maatskappye het, afhangende van hoe groot hulle is. Die indeks is selfregulerend, so as 'n maatskappy nie goed vaar nie, sal dit uit die indeks val, as die maatskappy goed vaar, sal sy gewig in die indeks toeneem, so dit is 'n selfregulerende meganisme wat basies kies die aandele en hul verhouding in die portefeulje vir jou. Persoonlik beskou ek ETF's as die ideale hulpmiddel vir die meeste mense juis vanweë hul tydbesparende aard. Ook hier waag ek om te sê dat 'n paar uur regtig genoeg is vir 'n basiese oriëntasie, wat prakties genoeg is vir 'n persoon om te verstaan hoe ETF's werk, wat dit bevat, watter soort waardering hy rofweg kan verwag en hoe om dit te koop .
Enige iemand wat wil leer hoe om meer aktief te belê, moet begin?
Daar is vandag baie op die internet, maar baie verskillende beïnvloeders maak 'n beroep op mense se basiese instinkte en lok groot opbrengste. Soos ons hierbo gewys het, is die historiese gemiddelde opbrengs ongeveer 8% per jaar en die meeste fondse of mense bereik nie eers hierdie waarde nie. So as iemand jou aansienlik meer bied, lieg hulle waarskynlik of oorskat hulle hul kennis en vermoëns. Daar is regtig baie min beleggers in die wêreld wat die aandelemark as geheel oor die lang termyn aansienlik beter presteer.
Belegging moet verantwoordelik benader word, met 'n paar uur of dosyne ure se studie en realistiese verwagtinge. So tegnies is dit baie maklik om te begin, registreer net 'n rekening by 'n makelaar, stuur geld en koop aandele of ETF's. Maar baie belangriker en komplekser is die sielkundige kant van dinge – die vasberadenheid om te begin, die vasberadenheid om te studeer, om hulpbronne te vind, ens.
Om hierdie rede het ons vir jou voorberei opvoedkundige kursus oor ETF's en aandele, waar ons die basiese beginsels behandel het in 4 uur se video's om van af te bons. In agt video's van ongeveer 'n halfuur, sal ons na alles kyk van die basiese beginsels, die voor- en nadele van aandele en ETF's vergelyk, tot finansiële aanwysers, tot bewese hulpbronne wat ek persoonlik gebruik.
Ek weet dat mense nie altyd nuwe dinge wil begin as hulle dink hoeveel werk daaragter is nie. Wanneer ek met vriende en familie oor hierdie onderwerp praat, kom dit natuurlik ter sprake, en wanneer hulle die argument maak dat hulle wil belê, maar dit is te ingewikkeld, vertel ek graag vir hulle die volgende. Belegging en die hoeveelheid geld waarmee jy eindig, is vir die meeste mense óf die grootste transaksie van hul lewe óf tweede net na die koop van hul eie huis. Om een of ander vreemde rede is mense egter nie bereid om 'n paar uur se studie te wy aan iets wat hulle in die toekoms tot 'n paar miljoen krone sal oplewer nie; as die horison lank genoeg is en die belegging hoër is (byvoorbeeld 10 000 CZK per maand vir 40 jaar), kan ons hoër miljoene kournas bereik. Aan die ander kant, byvoorbeeld, wanneer hulle 'n motor kies, wat werklik 'n orde van grootte laer belegging is, het hulle geen probleem om tien ure te spandeer om navorsing te doen, verskeie konsultante te huur, ens. Soek dus nie kortpaaie nie, moenie wees nie. bang om te begin en voor te berei vir die feit dat jy op die punt staan om die grootste belegging van jou lewe op te los, en daarom moet jy dit verantwoordelik benader.
Watter risiko's onderskat beginners?
Ek het reeds 'n paar van hulle hierbo beskryf. Dit gaan hoofsaaklik daaroor om 'n kortpad na die gewenste resultaat te vind. Soos Warren Buffett gesê het toe Amazon-stigter Jeff Bezos hom gevra het hoekom mense hom nie net kopieer nie, terwyl sy strategie basies eenvoudig is, wil die meeste mense nie stadig ryk word nie. Boonop sal ek ook baie versigtig wees om nie ingelok te word deur sommige internet-“kenners” wat groot waardering belowe nie, of om meegevoer te word deur die skare wat sonder enige gedetailleerde ontleding verskeie aandele begin koop. Belegging is baie maklik met vandag se ETF-opsies, maar jy moet met die basiese beginsels begin en verstaan.
Is daar enige laaste woorde van advies vir beleggers?
Jy hoef nie bang te wees om te belê nie. Hier is dit steeds “eksoties”, maar in ontwikkelde ekonomieë is dit reeds ’n algemene deel van meeste mense se lewens. Ons vergelyk onsself graag met die Weste, en een van die redes waarom mense daar beter af is, is 'n verantwoordelike en aktiewe benadering tot geld. Boonop is dit regtig belangrik om so gou as moontlik te begin en nie bang te wees dat jy etlike ure daarvoor sal moet opoffer nie. Moet dus nie in die versoeking kom deur die visie van vinnige verdienste nie, belegging is nie 'n naelloop nie, maar 'n marathon. Daar is geleenthede in die mark, jy moet net geduldig studeer en klein treetjies gereeld en langtermyn gee.
